보물을 노린 이들이 강력한 힘을 지닌 나무 요괴를 깨우고, 세상을 지배하려는 나무 요괴를 막기 위해 도인들이 맞선다. 하지만 너무도 막강한 힘을 가진 요괴를 막아내지 못하고, 결국 도인들은 제자들의 도움을 받아 요괴를 막으려 한다. 제자 중 ‘심도’와 ‘초령’은 무고한 백성에게 도인 행색을 하며 사기나 치고 다니는 사기꾼 ‘이원기’를 만나고, 인근의 유명한 도인인 ‘백운 법사’로부터 ‘특별한 피를 가진 천현인이 자신의 법력을 모두 희생해야만 나무요괴를 막아낼 수 있다’는 사실을 듣게 되는데… 한편 ‘초령’에게 빼앗긴 물건을 되찾기 위해 이들의 뒤를 쫓던 ‘이원기’와 일행들. 그리고, 천현인이 ‘이원기’라는 사실을 전혀 알지 못하는 두 사람!
